2026/10/28-(晚）机构研究总结和市场消息汇总解读（非专业交易意见仅供参考）

2026/10/28 (晚)机构研究总结和市场消息汇总解读（非专业交易意见仅供参考） ## 10月28日复盘 ## 一、重磅财经信息 《北京市“十五五”时期新型能源体系规划》：聚焦钙钛矿太阳能电池及高效光伏组件研发及设备制造 推广建筑光伏一体化 ## 二、大盘表现 沪指涨0.91%，深证成指涨2.02%，创业板指涨3.40%，科创50涨2.45%。 沪深京三市成交额超过1.6万亿，较昨日放量近2000亿。 ## 三、强势板块和个股分析 备注：只列举部分涨停板 人形机器人 《上海市加快发展新一代智能制造行动方案》：支持将AI技术与装备深度融合，推动智能制造装备升级为装备智能体；研制推广物理AI装备，研制具备自主感知和决策能力的机器人、检测装备等智能制造装备。 涨停板：福莱新材、五洲新春、中欣氟材、襄阳轴承、光洋股份、科森科技、恒工精密、万向钱潮、东贝集团、宁波东力、恒工精密、神驰机电、建设工业、凯众股份、必易微等 其他强势股：斯菱智驱、安培龙、浙江荣泰、精锻科技、上纬新材 PCB 10只PCB产业链上市公司集体发布三季报，其中南亚新材、金安国纪第三季度净利增长超10倍。 涨停板：金安国纪、光华科技、方正科技、世运电路、斯迪克、菲林格尔 其他强势股：南亚新材、宝鼎科技、生益科技、逸豪新材 商业航天 2026卫星互联网产业生态大会公布了“星枢计划”的部署规划。2031-2032年，目标成为全球领先的算力网络运营商，完成800颗算力卫星和200颗边缘卫星部署，天基算力达到百万级TOPS。 涨停板：上海沪工、铖昌科技、长江材料、江顺科技、今创集团 半导体 摩根大通报告指出，拉姆研究将2026年全球晶圆制造设备市场规模预测，从此前的1500亿至1540亿美元，上调至约1550亿美元。公司预计2027年全球晶圆制造设备市场规模将超过2000亿美元。 涨停板：富瀚微、盈方微、金海通、宇晶股份、东方嘉盛 其他强势股：联动科技、同飞股份、苏大维格、新益昌 医药 Anthropic宣布，其生命科学团队已与百时美施贵宝、Generate Biomedicines等六家新药研发机构建立深度研究合作，并启动自主药物发现项目，首个方向为罕见儿童肌肉萎缩症，由Claude承担大部分科学和运营工作。 涨停板：近岸蛋白、莱美药业、百普赛斯、澳洋健康 其他强势股：诺思格、义翘神州、华兰股份、美迪西、恒瑞医药、泓博医药 AI传媒 截至2026年8月，腾讯绿泡泡短剧小程序月活跃用户数已达1.43亿，成功突破亿级大关。10月首周周活跃用户达8968万，较9月首周提升44.1%。 涨停板：掌阅科技、百纳千成、文投控股 其他强势股：果麦文化、中文在线、德才股份、芒果超媒、中广天择 物理AI 《上海市加快发展新一代智能制造行动方案》：研制推广物理AI装备，研制具备自主感知和决策能力的机器人、工业母机、检测装备等智能制造装备，以智能工厂建设需求推动装备升级与规模应用。 涨停板：杰克科技、豪恩汽电 其他强势股：当虹科技、世纪恒通、宝通科技、创维数字、风语筑 存储芯片 ①马斯克表示，当人工智能从处理信息走向物理现实时，载体机器人对内存的消耗将碾压地球上现有的所有计算设备。 ②SK海力士：未来三年DRAM以及HBM产能近乎售罄，中长期销售能见度大幅提升。公司估值被低估，因此以回购手段提升每股价值。 ③研究机构Counterpoint预期，人形机器人对DRAM需求将在2030年较现在成长20倍，从大约8300TB增加至172000TB。 强势股：君正股份、朗科科技、普冉股份、佰维存储、兆易创新、香农芯创、澜起科技、长鑫科技 光通信 ①高盛近期报告大幅上调全球光模块市场预测，预计2026年至2028年市场规模将分别达到677亿美元、1314亿美元和1485亿美元，较此前预测上调33%、81%和115%；同期出货量预计分别为5.48亿、6.91亿和7.29亿只。 ②全球光器件巨头Lumentum：公司的部分光器件产能已被预订至2029年初，客户开始锁定2030年的产能；就算持续扩产，2027年依旧有七成左右的市场需求无法被消化。 涨停板：博杰股份 其他强势股：中际旭创、新易盛、剑桥科技、光库科技、汇绿生态、仕佳光子、太辰光、天孚通信 零售消费 今年前三季度，社会消费商品和服务零售总额同比增长2.6%，其中服务零售额增长5.0%，商品零售额增长1.0%。 涨停板：茂业商业、青岛食品 其他强势股：上海九百、国芳集团、广百股份、友阿股份 看好Q4传媒应用方向持续轮动【GF】 我们维持近期催化密集判断，看好传媒内应用方向不断轮动；再次提示漫剧互动内容影视电影这一逻辑线 当前AI驱动的短漫剧是当下极少有的同比增长翻倍的细分赛道（广告创收）；往后看互动内容/高质量内容催化不断，春节档还有《流浪地球3》待上映。 我们此前9月22日邀请 德才 举行AI互动剧产业线上交流，看到的是Seedance ARR加速趋势下的内容升级需求；当下看到的是微信有望从平台侧为行业带来更多增长动能+世界模型打开更多可能性；后续更多高质量的AI合拍剧与电影将会上线，看好反复轮动。 互动内容 建议关注【德才、华策、百纳、华智】 模型侧：谷歌推出【世界模型】Genie 4，可生成拟真度高、可交互的虚拟世界，支持用户通过提示词修改场景。 产品侧：10/26，AI互动影游《三体：审判前夜》上架Steam商店页，产品即将推出； 10/27，火山引擎公布AI互动影游《不问凡尘》上线Steam三周达成超26万销量，预估近千万流水。 12/2，《隐藏真探》上线（百纳千成，制作类型对标《隐形守护者》） 电影院线 建议关注【中国电影、儒意电影、博纳（AI电影广寒行动）】 10/25-10/26，全国影片推介会举办，中影、华夏、猫眼、大麦、儒意等皆公布了在手片单，覆盖从贺岁档到2027年前期的一系列重点项目。 重点关注：《流浪地球3（上）》，中影主控，儒意参投；27春节档头部片 AI短/中剧 建议关注【德才、中文、华是、浙数、芒果】 【微信绿泡泡/视频号】由于分账制度、投流政策相对红果较优，整体ROI目前比抖音端更好，从年中开始渠道承接抖音端外溢，到目前来看已成为各家主动选择的渠道补充。根据dataeye，绿泡泡短剧月活已达到1.43亿。 【红果】9月月活 4.3亿、日活2.03亿。 如需月度qm数据可以联系黄静仪~ 【出海】10/27，Meta旗下Instagram测试微短剧功能，未来AI剧出海在渠道端选择将更为丰富。 瀚蓝环能 交流要点更新 1）分红指引：2024、2025年分红比例分别约为42%和43%。预计26年分红较25年进一步提升，26年分红比例应是未来新的起点。 2）粤丰剩余股权收购仍按年内完成推进。财务、生产、采购和管理协同已取得成效，年化节约利息约1.2亿元，吨发提升增加电费收入0.5亿元（仍有提升空间）、炉渣调价贡献营收0.45亿元、管理费用下降0.9亿元，后续继续通过运营优化、资金归集及惠东、百色项目爬坡挖掘增量。 3）佛山水价调整继续推进。听证