2026/09/30-(晚）机构研究总结和市场消息汇总解读（非专业交易意见仅供参考）

2026/09/30(晚) 机构研究总结和市场消息汇总解读（非专业交易意见仅供参考） ## 9月30日复盘 ## 一、重磅财经信息 ①2026年2500亿元超长期特别国债支持消费品以旧换新资金已全部下达。 ②9月份制造业采购经理指数（PMI）为50.1% 比上月上升0.3个百分点。 ③广州：8月28日后出让商品住房项目预售须单体建筑主体结构封顶。 ## 二、大盘表现 沪指涨0.31%，深证成指跌0.11%，创业板指跌0.23%，科创50跌2.51%。 沪深京三市成交额1.45万亿，较昨日小幅放量280亿左右。 创业板指三季度大跌27.8%，科创50指数大跌30.7%，双创指数均创单季度最大跌幅。 ## 三、强势板块和个股分析 备注：只列举部分涨停板 创新药 机构：国内药企新药出海授权交易带动投融资逐渐修复，biotech研发需求回升。AI制药传导链条进入正向循环，从加速设计到湿实验验证再回灌AI模型迭代的模式已初步确立，率先利好上游蛋白合成、临床前CRO等环节。 涨停板：康希诺、昭衍新药、贝瑞基因、美诺华、康辰药业、南华生物、奥赛康、泰诺麦博 其他强势股：近岸蛋白、义翘神州、南模生物、键凯科技、亚虹医药、锦波生物、药石科技 人形机器人 Sharpa日前在美国匹兹堡智能机器人与系统国际会议（IROS）现场正式发布三款全自研新品：首个一体式触觉感知灵巧操作机器人D01、新一代全触觉超紧凑、轻量化灵巧手W02，以及高保真外骨骼触感数据手套AE01。 涨停板：襄阳轴承、龙溪股份、宁波东力、凯迪股份、九阳股份 其他强势股：儒竞科技、斯菱智驱、鑫宏业 固态电池 工信部等七部门联合制定的《新型电池产业发展“十五五”规划》9月28日正式发布。《规划》提出，目标是到2030年，全固态电池初步实现规模化应用。 涨停板：上海洗霸、传艺科技、紫竹高科、龙蟠科技、兴业股份 其他强势股：国轩高科、维科技术 汽车 华为和江淮汽车合作的尊界SUV新车2027年年初有望上市。 涨停板：松原安全、东风科技、松芝股份 其他强势股：江淮汽车、众捷股份、广汽集团、北汽蓝谷 AI 应用 豆包或将推个人助理产品“Spell”；OpenAI推出全天候自主智能体Dots、GPT-6.1 Sol模型，并将于未来数日推出GPT‑6.1 Sol超快版。 涨停板：新华传媒、龙版传媒、亚联发展、德才股份 其他强势股：华是科技 乳业 根据农业农村部监测数据，2026年9月第3周，全国10个主产省生鲜乳均价为3.08元/公斤（环比微涨0.3%，同比上涨1.7%）。8月份主产省均价为3.06元/公 斤。 涨停板：阳光乳业、均瑶健康 其他强势股：骑士乳业、熊猫乳品、天润乳业、西部牧业 白酒 9月中旬以来全国白酒批发价格环比指数止跌微涨，截至9月28日全国白酒价格总指数为 106.23，环比上涨 0.08%。 涨停板：金徽酒、古越龙山 其他强势股：古井贡酒、迎驾贡酒、泸州老窖、山西汾酒、舍得酒业 电力 中国电力规划设计总院发布的《中国电力发展报告2026》预计，2026年中国全社会用电量达11万亿千瓦时，同比增长6%。 涨停板：杭州热电、惠天热电、国网信通 其他强势股：大连热电、华银电力 房地产 10月1日起我国将对居民购房实施贷款贴息：贴息1个百分点，最高省近5万元。本次贴息政策聚焦首套刚需，重点支持普通家庭新购中小套型、较低价位的住房，单户所购住房建筑面积不超过120平方米、购房价格不超过150万元。可享受贴息的贷款规模最高可达100万元。 涨停板：深物业A、陆家嘴、中天服务 其他强势股：万科A、滨江集团、深深房A、绿地控股 农业 根据中国气象局国家气候中心监测，9月以来，赤道中东太平洋海温持续增暖，为有监测记录以来候和旬尺度海温指数首次突破3℃，海温指数峰值预计出现在11月前后，为3.2℃～3.5℃，将形成一次有监测记录以来最强的超强厄尔尼诺事件。 涨停板：登海种业、海南橡胶 其他强势股：广康生化、中粮糖业、敦煌种业、万向德农 分散染料 近期国内染料及上游中间体行情持续走高，“金九银十”纺织备货带动化工染料产业链景气上行。数据显示，自6月低点至今，分散染料报价累计上涨超30%，活性染料涨幅达到55%；核心中间体H酸价格从61元/千克上涨至145元/千克，涨幅高达138%，成为本轮行情上涨核心驱动力。 涨停板：善水科技、亚邦股份 其他强势股：锦鸡股份、醋化股份、闰土股份 玻璃基板 英伟达正在评估采用玻璃基板方案，并与德国设备厂商SCHMID等企业开展合作。 涨停板：五方光电 其他强势股：雷曼光电、彩虹股份、水晶光电、帝尔激光 光伏 时隔近2个月，中国有色金属工业协会硅业分会再度发布多晶硅周度成交价，n型复投料（棒状硅）、n型颗粒硅成交均价双双站上4万元/吨，较7月底的报价每吨上涨约1万元。 涨停板：弘元绿能 其他强势股：爱旭股份、拓日新能、通威股份、双良节能、隆基绿能 风电设备 “十五五”期间，我国将加强海洋开发利用保护，预计到2030年，全国海洋生产总值将突破13万亿元，海上风电装机容量实现翻一番，达到1亿千瓦。 强势股：大金重工、威力传动、泰胜风能、海力风电、振宏股份。 【宏和科技】减持完毕：情绪面影响错杀，基本面会证明一切。 1、自媒体为了博眼球，铺天盖地发“老板高位套现”，事实上老板减持是为了80亿的投产规划顺利进行，这部分投产的资金是来自27Q1港股融资，但是港股融资存在不确定性，所以必须要用老板自己的钱做第二方案。老板是台湾屈指可数的首富，没必要为了一点股份卖公司，现在老板还持有80%的股权。 2、老板已经减持完毕，股价上没有抛压，是好事情。 3、80亿投产规划，1亿米都是特种布，有黄石政府提供厂房，老板提供资金，客户提供保证金订单，订单最远的T布排到2030年了，公司的经营十分稳健。 4、9月份发货再上台阶，T布70+、二代布30+、一代布110+、普通布1300+万米/月。26Q3、26Q4及后续业绩都会持续证明自己。 ## 开启中国房地产市场的新周期 当房价已来到合理位置，需求侧提振效果比较显著 我们认为，当房价已经来到了合理位置，需求侧提振的效果就会比较显著。现房销售的改革大大降低了交付风险，并限制了未来的供给增长。需求提振又令月供可能明显低于租金，从而推动房地产市场从量变走向质变，终结超过六年的房价下跌周期。 ▍财政部，中国人民银行，金融监管总局强化财政金融政策协同，支持城乡居民刚性住房需求，决定在全国范围内实施居民购房贷款贴息政策，减轻新购买首套住房家庭的商业性个人住房贷款利息负担。 支持使用新发放商业性个人住房贷款购买在120平米以下，价格在150万元以下的房屋，贴息贷款规模上限为100万元。政策自2026年10月1日起实施，实施期限暂定1年，其间经办银行新发放符合条件的首套住房商业性个人住房贷款，财政部门按照贷款本金给予年化1个百分点、期限不超过5年的贴息支持。根据相关部委答记者问，按照目前首套住房商业性个人住房贷款利率水平，相当于优惠了利率的三分之一，贴息期限最长5年。例